Asien wechselt vom Dollar zum digitalen Gold, da Hongkong die Regulierung anführt

• Die Akzeptanz digitaler Vermögenswerte nimmt zu, da Asiens wohlhabende Anleger von US-Dollar-Beständen auf Krypto und Gold umschwenken.
• Hongkong ist führend bei der Zulassung von Bitcoin-ETFs und den Stablecoin-Regeln, da die Region globale regulatorische Standards setzt.
• Privatbanken berichten von einer wachsenden Nachfrage nach Bitcoin, Stablecoins und chinesischen Aktien in ganz Asien.

Digitale Vermögenswerte setzen sich bei Anlegern weltweit schnell durch, wobei Asien an der Spitze steht, da wohlhabende Privatpersonen sich von traditionellen, auf US-Dollar basierenden Portfolios abwenden.

Laut der South China Morning Post ändert sich die Akzeptanz digitaler Vermögenswerte rasant, insbesondere da Spot-Bitcoin-ETFs in den USA inzwischen mehr als 120 Milliarden US-Dollar verwalten. Der iShares Bitcoin Trust (IBIT) von BlackRock ist mit einem Vermögen von über 65 Milliarden US-Dollar führend.

Die Stablecoin-Transaktionen erreichten im Jahr 2023 einen Wert von 27 Billionen US-Dollar und übertrafen damit das kombinierte Jahresvolumen von Visa und Mastercard. Dieses Wachstum unterstreicht das, was einige Analysten als „Unsicherheitsparadoxon“ bezeichnen – digitale Vermögenswerte haben ihre spekulativen Wurzeln hinter sich gelassen und werden nun als Instrumente zur Absicherung und zum Aufbau neuer Finanzinfrastrukturen angesehen.

„Die Anziehungskraft des ‚digitalen Goldes‘ ist klar“, bemerkten die Analysten von Galaxy Digital und hoben den Reifestatus von Bitcoin als digitales Wertaufbewahrungsmittel hervor.

„Aber die Revolution liegt tiefer – in der Schaffung eines alternativen Finanzsystems.“

Verbunden: Gefälschte SCMP-Website verwendet Li Ka-shing-Unterstützung in einem Kryptowährungsbetrug

Hongkong ist führend mit regulatorischen Premieren und Web3-Roadmap

Seit 2020 hat die Securities and Futures Commission (SFC) von Hongkong 10 Handelsplattformen für virtuelle Vermögenswerte lizenziert und war die erste, die im April 2023 Bitcoin- und Ethereum-Spot-ETFs genehmigte. Später verabschiedete die Stadt ein Stablecoin-Gesetz, das strenge Regeln für Reserven und Rücknahmen festlegt.

Die jüngste 12-Punkte-Roadmap der SFC zielt darauf ab, Hongkongs Krypto- und Web3-Ökosystem zu stärken. Die neuen Lizenzierungsregeln gelten für den OTC-Handel, die Verwahrung, die Versicherung und die Entschädigungsdienste, die alle auf das Risikomanagement großer institutioneller Akteure ausgelegt sind.

Mehr zum Thema: Hongkong verteidigt Währungsbindung, Bitcoin steigt wieder auf 97.000 US-Dollar, Handelsgespräche zwischen den USA und China

Finanzminister Paul Chan Mo-po sagt, Hongkongs Plan sei zweigeteilt: Schutz vor finanziellen Risiken und gleichzeitiger Erhalt der Wettbewerbsfähigkeit durch Innovation. Zu den Pilotprojekten gehören nun die e-HKD, tokenisierte grüne Anleihen und Blockchain-gestützte Handelsfinanzierungen.

Asiens Verlagerung der Reichen vom Dollar zu Krypto und Gold

Privatbanken wie UBS und Morgan Stanley berichten von einer klaren Abkehr wohlhabender asiatischer Kunden von Dollar-basierten Vermögenswerten und hin zu Gold, Krypto und chinesischen Aktien.

„Die Volatilität wird definitiv bleiben“, sagte Amy Lo, Co-Head Asia Wealth bei UBS, kürzlich auf einer Bloomberg-Veranstaltung.

„Die Kunden diversifizieren in Vermögenswerte, die sowohl defensiv als auch wachstumsorientiert sind – Krypto und Gold entwickeln sich zu den Top-Picks.“

Eine kürzlich durchgeführte Umfrage der Bank of America zeigt, dass Fondsmanager ihre größten untergewichteten USD-Positionen seit fast 20 Jahren halten. Nach dem jüngsten Waffenstillstand zwischen den USA und China im Mai ist das Kapital in die chinesischen Märkte zurückgekehrt, was den Hongkonger Leitindex auf eine der besten Wertentwicklungen des Jahres getrieben hat.