MicroStrategy élargit ses avoirs en bitcoins avec une acquisition de 786 millions de dollars et complète son offre de billets

• MicroStrategy lève 800 millions de dollars via des obligations convertibles pour étendre ses avoirs en bitcoins, acquérant 11 931 BTC à 36 798 dollars chacun.

MicroStrategy a clôturé une offre de 800 millions de dollars de billets de premier rang convertibles à des acheteurs institutionnels qualifiés. Les billets, échéant en 2032, portent un taux d’intérêt annuel de 2,25 % et sont payables semestriellement à compter du 15 décembre 2024.

MicroStrategy a exercé une option pour émettre 100 millions de dollars supplémentaires en billets, qui ont été entièrement achetés par les acheteurs initiaux. Cette transaction s’inscrit dans la stratégie de l’entreprise visant à renforcer sa position financière et à financer d’autres investissements.

Dans la dernière mise à jour, Michael Saylor a annoncé que MicroStrategy avait acquis 11 931 bitcoins supplémentaires pour environ 786,0 millions de dollars. La société a utilisé le produit des billets convertibles et les liquidités existantes, payant en moyenne 65 883 dollars par bitcoin. Cet achat porte le total des avoirs en bitcoins de MicroStrategy à 226 331, acquis pour environ 8,33 milliards de dollars à une moyenne de 36 798 dollars par bitcoin.

Le produit net d’environ 786 millions de dollars sera principalement utilisé pour augmenter les réserves de bitcoins de MicroStrategy et pour les besoins généraux de l’entreprise.

Les billets convertibles offrent aux investisseurs de les convertir en espèces, en actions ordinaires de classe A de MicroStrategy ou en une combinaison des deux. Le taux de conversion initial est de 0,4894 action par tranche de 1 000 $ de billets, ce qui équivaut à un prix de conversion initial d’environ 2 043,32 $ par action. Ce prix représente une prime d’environ 35 % par rapport au cours moyen de l’action MicroStrategy avant l’annonce de l’offre.

Les investisseurs peuvent convertir ces billets sous certaines conditions, notamment lors d’événements d’entreprise, ou après le 20 juin 2029. MicroStrategy peut racheter les billets à partir du 20 juin 2029, à 100 % de leur montant principal plus les intérêts courus, en fonction de la performance des actions de la société par rapport à des indices de référence spécifiques.

L’accent mis par MicroStrategy sur le bitcoin est un élément central de sa stratégie commerciale. La société considère le bitcoin à la fois comme un actif de réserve et comme un moyen de créer de la valeur à long terme grâce à des activités financières et aux nouvelles technologies. Ses efforts continus pour utiliser les flux de trésorerie et le financement pour acheter plus de bitcoins soulignent son rôle unique dans le monde en évolution des actifs numériques.

Conformément à la réglementation sur les valeurs mobilières, ces billets et toutes les actions associées de MicroStrategy ont été offerts par le biais d’un placement privé, dispensé d’enregistrement en vertu de la loi sur les valeurs mobilières de 1933. Cette approche limite leur disponibilité à l’achat aux États-Unis, en l’absence d’exemptions ou d’enregistrements spécifiques.

MicroStrategy continue de se positionner à l’intersection de l’innovation financière et de la technologie, en tirant parti de ses capacités de développement de logiciels pour faire progresser l’analyse d’entreprise et les applications blockchain. Les récentes décisions financières de la société reflètent une tentative délibérée d’améliorer les liquidités, d’étendre les avoirs en bitcoins et de stimuler la croissance dans ses domaines opérationnels.