Swap AAVE $50 Juta Menjadi Salah karena Trader Hanya Menerima 324 Token

• Seorang trader mencoba menukar $50,4 juta USDT ke AAVE tetapi hanya menerima 324 token senilai sekitar $36.000.
• Perdagangan dieksekusi dengan dampak harga sekitar 99%, menyiratkan harga pembelian efektif mendekati $154.000 per AAVE.
• Bot MEV mendeteksi transaksi, melakukan serangan sandwich menggunakan pinjaman kilat ETH senilai $29 juta.

Seorang pedagang kripto kehilangan hampir nilai penuh dari transaksi $50 juta setelah melakukan pertukaran token besar melalui antarmuka Aave. Perdagangan menghasilkan dampak harga yang ekstrem dan menarik perhatian pada risiko menempatkan pesanan yang sangat besar langsung di bursa terdesentralisasi.

Data blockchain menunjukkan dompet yang baru-baru ini menarik dana dari Binance mencoba menukar sekitar $50,4 juta dalam USDT ke token tata kelola Aave, AAVE.

Pesanan diarahkan melalui antarmuka Aave, yang menggunakan agregator CoW Swap dan likuiditas dari bursa terdesentralisasi seperti SushiSwap. Namun, dompet tersebut hanya menerima 324 token AAVE senilai sekitar $36.000 pada saat eksekusi.

Dampak Harga Besar-besaran pada Satu Pesanan

Pedagang berusaha untuk mengonversi sekitar $50 juta USDT menjadi AAVE dalam satu transaksi. Likuiditas yang tersedia untuk pasangan ini terlalu kecil untuk menyerap pesanan sebesar itu.

Eksekusi akhir menyiratkan harga pembelian efektif mendekati $154.000 per AAVE sementara harga pasar diperdagangkan mendekati $111 hingga $114. Secara total, trader kehilangan sekitar $49,96 juta relatif terhadap nilai order asli.

Data perdagangan internal menunjukkan kurs yang dikutip sebelum eksekusi sudah menyiratkan dampak harga yang ekstrem. Kutipan tersebut menunjukkan bahwa $50 juta USDT akan mengembalikan kurang dari 140 AAVE bahkan sebelum biaya tambahan dan penyesuaian slippage.

Para insinyur kemudian menjelaskan bahwa masalah utamanya bukanlah pengaturan toleransi selip itu sendiri. Trader menerima kutipan yang sudah menunjukkan sekitar 99% dampak harga sebelum transaksi bergerak maju.

Peringatan Muncul Sebelum Perdagangan

Antarmuka Aave menampilkan peringatan tentang selip yang luar biasa karena ukuran pesanan yang luar biasa besar. Sistem mengharuskan pengguna untuk mengonfirmasi risiko secara manual melalui kotak centang sebelum eksekusi.

Trader melanjutkan dengan swap melalui perangkat seluler setelah menerima peringatan.

Pendiri Aave Stani Kulechov kemudian mengklarifikasi bahwa infrastruktur berfungsi sebagaimana mestinya. Sistem perutean CoW Swap memproses pesanan secara normal dan transaksi tidak dapat bergerak maju kecuali pengguna menerima risiko yang ditampilkan di layar.

Protokol berencana untuk mengembalikan sekitar $600.000 dalam biaya yang dihasilkan dari transaksi sebagai ukuran niat baik saat mencoba menghubungi pemilik dompet.

Terkait: zAave Menjadi Protokol Pinjaman Pertama yang Melampaui $1 Miliar di RWA

Bot MEV Mengekstrak Jutaan

Pesanan besar juga menarik aktivitas dari pencari nilai ekstraksi maksimum (MEV). Data blockchain menunjukkan bot mendeteksi transaksi yang tertunda dan meluncurkan strategi sandwich di sekitarnya.

Bot pertama kali meminjam sekitar $29 juta dalam Ether yang dibungkus melalui Morpho dan menggunakan dana tersebut untuk membeli AAVE di Bancor, mendorong harga token lebih tinggi sebelum perdagangan pengguna dieksekusi.

Setelah pesanan pedagang diselesaikan pada harga yang melambung, bot menjual token di SushiSwap. Manuver itu menghasilkan keuntungan sekitar $9,9 juta.

Untuk mengamankan posisinya di dalam blok, pencari membayar sekitar 16.927 ETH, sekitar $ 34,8 juta, ke Titan Builder. Pembuat blok kemudian meneruskan sekitar 568 ETH, atau sekitar $ 1,2 juta, kepada validator yang mengusulkan blok tersebut.

Terkait: Lido Finance akan Mengganti Pengguna Setelah Kesalahan Kutipan Aave CAPO Oracle