Uma postura de “Regular, Não Banir” sobre a Cripto Emerge Recentemente do Parlamento da Índia

• Um comitê parlamentar indiano recomendou que o país regule a criptomoeda em vez de bani-la
• A recomendação vem depois que um relatório detalhou o papel das criptomoedas em uma onda de crimes cibernéticos de US$ 3,8 bilhões
• A proposta sugere tratar as criptomoedas como “ativos digitais” sob a Lei de Gestão de Câmbio (FEMA)

O Comitê Parlamentar Permanente de Assuntos Internos da Índia recomendou que as criptomoedas sejam regulamentadas sob uma estrutura legal clara, em vez de serem proibidas. Essa recomendação ocorre mesmo quando o próprio relatório do comitê detalhou o papel alarmante das moedas digitais na fraude, lavagem de dinheiro e crime organizado.

O 254º relatório do painel, que se concentra no crime cibernético, sugere que as criptomoedas devem ser formalmente reconhecidas como “ativos digitais” sob a Lei de Gerenciamento de Câmbio (FEMA). Essa medida sujeitaria toda a indústria a uma supervisão governamental rigorosa, incluindo normas de combate à lavagem de dinheiro (AML) e conheça seu cliente (KYC).

Opinião preocupante sobre o crime alimentado por criptomoedas

O relatório pinta um quadro sombrio, catalogando uma ampla gama de crimes cibernéticos habilitados por criptomoedas. Isso incluía cryptojacking, aplicativos de negociação no estilo Ponzi, pagamentos de ransomware e o uso de tokens na dark web para drogas, armas e exploração infantil.

Investigadores do Ministério de Assuntos Internos e do Escritório Central de Investigação também alertaram sobre redes de lavagem, onde contas bancárias de mulas e carteiras de criptomoedas são colocadas em camadas por meio de empresas de fachada, transferências ponto a ponto e até compras de ouro. Além disso, golpes como “prisões digitais”, tráfico de pessoas e esquemas de empregos falsos exploraram criptomoedas para extorsão e fraude.

A escala do problema é impressionante. O comitê observou que, entre 2019 e 2024, mais de 5,3 milhões de reclamações de crimes cibernéticos foram registradas, sendo 85% fraudes financeiras, muitas ligadas a criptomoedas. As perdas totais relatadas nesse período ultrapassaram ₹ 31.500 crore (aproximadamente US$ 3,8 bilhões).

Essa realidade sóbria mostra a necessidade urgente de clareza, separando a adoção legítima de criptomoedas na Índia do hype da mídia social.

A regulamentação como um mal necessário

Apesar dessas descobertas, o comitê concluiu que uma proibição geral seria ineficaz. Em vez disso, pediu que as exchanges de criptomoedas sejam licenciadas e mantidas nos mesmos padrões globais da Força-Tarefa de Ação Financeira (FATF). O relatório também pediu regras claras de tributação, observando que o atual imposto de 30% e 1% de TDS operam em um vácuo legal.

Essa abordagem pragmática pode trazer grandes mudanças para a indústria, que viu algumas empresas como a Jetking, listada na Índia, aprovarem uma colocação privada para expandir sua estratégia de Bitcoin , mesmo na ausência de regras claras.

O comitê também reconheceu o potencial das stablecoins, mas enfatizou que apenas o Reserve Bank of India deve autorizar quaisquer versões atreladas ao INR sob escrutínio rigoroso.