Fitch предупреждает американские банки: прибыль криптовалют может привести к снижению кредитного рейтинга

• Fitch отмечает, что американские банки с крупной криптоактивностью сталкиваются с более высокими рисками репутации и ликвидности.
• ГЕНИАЛЬНОСТЬ и ЯСНОСТЬ Акты открывают путь для банковских стейблкоинов и токенизированных депозитов.
• Банки должны ужесточить соблюдение требований и операцию по мере роста объёмов цифровых активов в соответствии с новыми правилами.

Fitch Ratings, ведущее мировое кредитное рейтинговое агентство, опубликовало отчет о потенциальных рисках, с которыми могут столкнуться американские банки и финансовые учреждения после увеличения вовлечения цифровых активов в их системы.

В новом отчёте, опубликованном в понедельник, агентство предупредило, что американские банки, интегрирующие криптовалютные услуги, могут столкнуться с такими серьезными препятствиями по репутации, ликвидности и операционным кризисам, что вызовет понижение кредитного рейтинга.

Связано: BNY Mellon запускает первый денежный рыночный фонд, соответствующий закону GENIUS, для эмитентов стейблкоинов

Закон GENIUS против Credit Reality

Важно отметить, что относительно дружелюбная регуляторная атмосфера для криптовалют, введенная администрацией Дональда Трампа, открыла для банков путь к сохранению криптовалюты, выпуску стейблкоинов и сервисам на основе блокчейна без предварительного одобрения. Таким образом, крупные финансовые институты, включая JPMorgan Chase, Bank of America, Citigroup и Wells Fargo, активно занялись инициативами в области цифровых активов.

Эти ведущие финансовые учреждения, наряду с криптовалютными компаниями, подающими заявки на федеральные сертификаты трастовых банков, опираются на положения GENIUS Act и CLARITY Act — двух законодательных актов, которые переопределили криптовалютную экосистему США.

Хотя Белый дом рассматривает это как модернизацию доллара, аналитики Fitch утверждают, что «псевдонимность» владельцев цифровых активов и врождённая волатильность базовых токенов создают слепые зоны в соблюдении требований, которые традиционные модели риска не могут легко усвоить.

Агентство отметило, что если банки не смогут доказать изолированность рисков, их более широкие кредитные профили останутся уязвимыми к заражению крипторынком.

Бычий случай казначейства: рынок стейблкоинов стоимостью 3 триллиона долларов

Хотя новые законы вступят в силу в будущем, эксперты и аналитики прогнозируют, что они значительно ускорят индустрию цифровых активов США. Например, министр финансов США Скотт Бессент прогнозирует целевой объём стейблкоинов в 2 триллиона долларов при текущем объёме в 265 миллиардов долларов.

Две стороны одной монеты

С положительной стороны, новое законодательство, позволяющее банкам заниматься выпуском стейблкоинов, токенизацией депозитов и использованием технологии блокчейн, будет способствовать улучшению обслуживания клиентов и позволит банкам использовать скорость и эффективность блокчейна в платежах и смарт-контрактах. Однако рейтинги Fitch выделили финансовые риски, связанные с растущим распространением стейблкоинов.

Кредитное учреждение отметило, что банкам необходимо решить проблемы волатильности, связанные с стоимостью криптовалют. Кроме того, псевдонимы владельцев цифровых активов и защита таких активов от потери или кражи остаются серьёзными проблемами и рисковыми каналами, которые банкам необходимо решать.

Связано: Сенат готовится утвердить кандидатуры Трампа в CFTC и FDIC; «Закон о прозрачности» переопределит контроль за криптовалютой