Risiken meistern: 7 Techniken für das Portfoliomanagement von Kryptowährungen

Eine wachsende Zahl von Menschen nutzt Kryptowährungsinvestitionen, um ihre Portfolios zu diversifizieren und möglicherweise große finanzielle Gewinne zu erzielen. Auf der anderen Seite können Anleger in Kryptowährungen aufgrund der extremen Volatilität des Marktes einem erheblichen finanziellen Risiko ausgesetzt sein. Um ihr Geld zu schützen und sich in dieser tückischen Landschaft zurechtzufinden, müssen Kryptowährungsinvestoren effiziente Risikomanagementtechniken implementieren.

In diesem umfassenden Artikel führen wir Sie durch die 7 wichtigsten Taktiken (und Bonustipps) für das Risikomanagement in einem Kryptowährungsportfolio.

Risikomanagementtechniken für Kryptowährungsportfolios

Angesichts der extremen Volatilität von Kryptowährungsanlagen müssen Portfoliomanager das Risiko effektiv managen. Kryptowährungen unterliegen im Gegensatz zu herkömmlichen Währungen keiner staatlichen Regulierung, sind anfällig für Hackerangriffe und unterliegen plötzlichen Kursschwankungen, die durch Spekulation und Marktstimmung verursacht werden.

Effektive Techniken für das Krypto-Risikomanagement können Ihnen helfen, Verluste zu reduzieren, Gewinne zu maximieren und Ihr Portfolio ausgewogen und im Einklang mit Ihrer Risikotoleranz und Ihren finanziellen Zielen zu halten.

Nun, da wir uns der Notwendigkeit des Risikomanagements im Bitcoin-Handel bewusst sind, kommen wir zu den wirklichen Taktiken!

1. Der Akt der Diversifizierung
   Als Taktik des Risikomanagements beinhaltet die Diversifizierung die Verteilung Ihres Vermögens auf mehrere Blockchain-Technologien, Branchen und Kryptowährungen. Indem Sie Ihre Investitionen auf eine Vielzahl von Kryptowährungs-Assets verteilen, können Sie die Risiken reduzieren, die mit dem Besitz eines einzelnen Vermögenswerts verbunden sind, der aufgrund unvorhergesehener Ereignisse plötzlich an Wert verlieren kann.

Darüber hinaus kann die Diversifizierung des Portfolios dazu beitragen, mögliche Gewinne aus verschiedenen Märkten und zugrunde liegenden Anlageklassen zu erzielen. Kryptowährungsinvestoren können vom wachsenden Potenzial verschiedener Bereiche der Branche profitieren, indem sie ihr Vermögen auf viele Währungen mit unterschiedlichen Anwendungsfällen, Marktsegmenten und technologischen Durchbrüchen verteilen.

Risikobasierte Diversifikation (RBD), sektororientierte Diversifikation (SFD), thematische Diversifikation (TD), marktkapitalisierungsbasierte Diversifikation (MCBD), zeithorizontbasierte Diversifikation (THBD) usw. sind einige Strategien zur Diversifizierung Ihres Anlageportfolios.

Ein Portfolio von RBD-Münzen kann Folgendes enthalten:

• Bitcoin (hohe Liquidität, geringe Volatilität, geringes Risiko)
• Ethereum (mehr Liquidität, höheres Risiko und erhöhte Volatilität)
• Binance Coin: moderate Volatilität, mittleres Risiko und hohe Liquidität
• Chainlink (mehr Volatilität, mehr Risiko und weniger Liquidität)
• Uniswap (moderate Liquidität, höheres Risiko und erhöhte Volatilität)
• USD Coin (stabil, hohe Liquidität, geringes Risiko)
• Solana: moderate Liquidität, hohe Volatilität und erhöhtes Risiko.

➔ Dies ist ein Beispiel für ein SFD-Portfolio:

• Maker (MKR), Compound (COMP) und Aave (AAVE) bilden den DeFi-Sektor (Decentralized Finance).
• Chiliz (CHZ), Flow (FLOW) und Enjin Coin (ENJ) sind im NFT-Sektor (Non-Fungible Token) tätig.
• Gaming-Sektor: Decentraland (MANA), Axie Infinity (AXS) und Theta Token (THETA)
• Chainlink (LINK), Cardano (ADA) und Polkadot (DOT) bilden den Infrastruktursektor.

➔ Hier sind ein paar Beispiele für TD-Portfolios:

• Themen für dezentrale Finanzen (DeFi): Compound (COMP), Uniswap (UNI), Aave (AAVE) und Ethereum (ETH)
• Themen im Zusammenhang mit Datenschutz und Anonymität: Dash (DASH), Zcash (ZEC), Monero (XMR) und Pirate Chain (ARRR)
• Themen im Zusammenhang mit Energieeffizienz: Solana (SOL), Cardano (ADA), Ethereum (ETH) und Chia (XCH).
• Dies sind die Spiele und NFT-Themen: The Sandbox (SAND), Decentraland (MANA), Enjin Coin (ENJ) und Axie Infinity (AXS).
• Thema für das Internet der Dinge (IoT): VeChain (VET), Waltonchain (WTC), Helium (HNT) und IOTA (MIOTA)
• Polkadot (DOT), Chainlink (LINK), Filecoin (FIL), Arweave (AR) und The Graph (GRT) sind das Web 3.0-Thema.

➔ Beispiele für marktkapitalisierungsbasierte Kryptowährungsportfolios sind unten aufgeführt:

Large-Cap-Kryptowährungen: Dazu gehören Bitcoin (BTC), Ethereum (ETH) und Binance Coin (BNB), und sie sind die am wenigsten volatilen und bekanntesten Kryptowährungen mit einer Marktkapitalisierung von über 10 Milliarden US-Dollar.
Mid-Cap-Kryptowährungen: Diese sind in der Regel relativ neu, haben eine Marktkapitalisierung von 1 bis 10 Milliarden US-Dollar und werden immer beliebter und verwendet. Polkadot (DOT), Chainlink (LINK), Solana (SOL) und weitere Beispiele sind nur einige davon.
Small-Cap-Kryptowährungen: Sie bestehen in der Regel aus unbewiesenen, aktuellen Projekten mit einer Marktkapitalisierung von unter 1 Milliarde US-Dollar und sind die volatilste Art von Kryptowährungen.

➔ Betrachten wir einige Beispiele für unterschiedliche Portfolios auf der Grundlage zeitlicher Horizonte:

Bitcoin (BTC), Ethereum (ETH), Binance Coin (BNB), Polkadot (DOT) und Solana (SOL) sind kurzfristige (ein bis sechs Monate) Investitionen. Die Investition in diese Vermögenswerte birgt ein höheres Risiko, bringt aber auch schnell große Gewinne.

Bitcoin (BTC), Ethereum (ETH), Cardano (ADA), Chainlink (LINK) und Uniswap (UNI) gehören zu den mittelfristigen (6-12 Monate) Investitionen. Dieses Portfolio hat Entwicklungsperspektiven und ist weniger sprunghaft.

Bitcoin (BTC), Ethereum (ETH), Polkadot (DOT), Chainlink (LINK) und Cardano (ADA) sind langfristige Investitionen (12+ Monate). Es wird erwartet, dass diese Währungen aufgrund ihrer robusten Anwendungsfälle und starken Entwicklungsteams im Laufe der Zeit an Wert gewinnen werden.

➔ Im Folgenden werden einige Arten von Kryptowährungen hervorgehoben, die für die Diversifizierung in Betracht gezogen werden sollten:

Das erste und größte dezentrale digitale Geld der Welt heißt Bitcoin. Ohne Frage ist Bitcoin eine der beliebtesten Optionen zur Diversifizierung eines Kryptowährungsportfolios. Kryptowährungen, die nicht Bitcoin sind, werden als Altcoins, “alternative Kryptowährungen”, bezeichnet. Diese Anlageklasse wurde entwickelt, um den Kryptowährungsmarkt als Alternative zu Bitcoin zu diversifizieren.

Da Altcoins volatiler sind und häufig kleinere Nutzerpopulationen als Bitcoin haben, gelten sie als riskanter als Bitcoin. Sie bieten jedoch auch eine größere Renditemöglichkeit für Anleger mit einem hohen Risikoprofil. Darüber hinaus werden Altcoins je nach verwendeter Blockchain-Technologie als Layer-1- und Layer-2-Coins klassifiziert.

Utility-Token und DeFi-Projekte: Blockchain-basierte Unternehmen geben in der Regel Utility-Token aus, um die Nutzer zu ermutigen, sich mit dem Netzwerk zu beschäftigen. Der Kauf von Utility-Token hat das Potenzial, erhebliche Gewinne zu erzielen, vorausgesetzt, die zugrunde liegende Ware oder Dienstleistung wird bekannt und weit verbreitet. Ein Engagement in einer Reihe von Finanzdienstleistungen, die für typische Investitionen über traditionelle Finanzinstitute nicht zugänglich sind, kann durch Investitionen in DeFi-Unternehmen erreicht werden. Denken Sie jedoch daran, dass DeFi-Initiativen ziemlich gefährlich und schwierig sein können.

NFTs sind eigenständige digitale Vermögenswerte, die auf der Blockchain aufbewahrt werden und nicht kopiert oder gegen andere Vermögenswerte eingetauscht werden können. Sie stehen häufig für Souvenirs, Kunstwerke und In-Game-Waren. NFTs bieten einen neuen Ansatz für Kryptowährungsinvestitionen mit enormem Wachstumspotenzial. NFT-Investitionen sind jedoch in der Regel äußerst riskant und spekulativ. Die Popularität des zugrunde liegenden digitalen Vermögenswerts, die Seltenheit des NFT und die allgemeine Stimmung auf dem Markt können sich darauf auswirken, wie viel ein NFT wert ist.

Stablecoins sind virtuelle Währungen, die an eine zuverlässige Fiat-Währung wie Gold oder den US-Dollar gebunden sind. Da sie gegen eine oder mehrere Fiat-Währungen gehandelt werden können, bieten sie Schutz vor der Volatilität des Kryptowährungsmarktes und können als Wertaufbewahrungsmittel oder als Zahlungsmittel verwendet werden. Der Kauf von Stablecoins senkt die Volatilität eines Kryptowährungsportfolios und bietet Anlegern einen zuverlässigen passiven Einkommensstrom. Aufgrund ihres konstanten Wertes haben Stablecoin-Investitionen nicht das gleiche Potenzial für große Renditen wie die in anderen Kryptowährungen.

Indem Sie zusätzlich in konventionelle Finanzmärkte und andere Nicht-Krypto-Assets wie Anleihen, Immobilien und Aktien investieren, können Sie Ihr Anlageportfolio weiter diversifizieren.

2. Mittelwert der Dollar-Kosten (DCA)

Unabhängig von den Marktbedingungen ist Dollar-Cost-Averaging eine unkomplizierte Technik, bei der monatlich ein bestimmter Geldbetrag investiert wird. Dieser Ansatz zielt darauf ab, die Anfälligkeit des Portfolios für Marktvolatilität zu verringern und Anlegern dabei zu helfen, voreilige finanzielle Entscheidungen auf der Grundlage vorübergehender Marktschwankungen zu vermeiden.

Angenommen, Sie möchten die DCA-Technik verwenden, um über einen Zeitraum von fünf Monaten 500 US-Dollar in BNB zu investieren. Sie beschließen, jeden Monat 100 US-Dollar zu zahlen, egal wie viel die BNB kostet. Schauen wir uns an, wie sich das auswirkt:

Erster Monat:

$200 für BNB
100 US-Dollar wurden investiert.
Erworbene BNB: 0,5

Zweiter Monat:

$250 für BNB
100 US-Dollar wurden investiert.
Gekaufte BNB: 0,4

Dritter Monat:

Preis von BNB: $300
100 US-Dollar wurden investiert.
Gekaufte BNB: 0,3333

Vierter Monat:

$350 ist der BNB-Preis.
100 US-Dollar wurden investiert.
Gekaufte BNB: 0,2857

Fünfter Monat:

Preis von BNB: $400
100 US-Dollar wurden investiert.
BNB erworben: 0,25
500 $ insgesamt investiert

Gekaufte BNB insgesamt: 1.769

Innerhalb von fünf Monaten haben Sie mit dem DCA-Ansatz 1,769 BNB angehäuft. Während dieser Zeit lag der Durchschnittspreis von BNB bei (200 $ + 250 $ + 300 $ + 350 $ + 400 $) / 5 = 300 $. Die BNB, die Sie gekauft haben, kostet im Durchschnitt 500 $ / 1,769 = 282,55 $. In diesem Fall führte der DCA-Ansatz zu einem durchschnittlichen Kaufpreis, der unter dem Gesamtdurchschnittspreis des Investitionszeitraums lag.

Indem Sie Ihren durchschnittlichen Kaufpreis im Verhältnis zum durchschnittlichen Marktpreis reduzieren, können Sie mit der DCA-Methode von dem steigenden Trend des BNB-Preises profitieren, der im Laufe der Zeit gestiegen ist. Wenn Sie in den Markt investieren, ohne zu versuchen, ihn zu timen, kann DCA eine hilfreiche Taktik sein. Anleger können die Vorteile des Zinseszinses nutzen und ihre langfristigen finanziellen Ziele erreichen, indem sie im Laufe der Zeit konsequente Investitionen tätigen.

3. Größe der Position

Die Positionsgröße ist eine Risikomanagementstrategie, die die richtige Größe einer Position oder Investition in Abhängigkeit vom Risikoniveau festlegt, das ein Anleger bereit ist zu akzeptieren. Mit dieser Methode ermittelt ein Anleger den höchstmöglichen Verlust, den er bereit ist zu akzeptieren, und passt die Höhe seiner Investition entsprechend an. Die Positionsgröße ist für verschiedene Anlage- und Vermögensverwaltungsarten relevant, auch wenn sie häufig mit Handelsstrategien für Kryptowährungen in Verbindung gebracht wird.

Um mögliche Verluste zu reduzieren, sollte ein Anleger die Größe seiner Position ändern, wenn er beispielsweise bereit ist, ein Risiko von 5 % bei einer einzelnen Transaktion oder Position einzugehen. Dies hilft Anlegern, nicht zu viel Risiko einzugehen und vielleicht mehr zu verlieren, als sie sich leisten können.

Die Positionsgröße kann Anlegern helfen, ihre Risiken erfolgreicher zu managen und ihre Erfolgschancen auf den Märkten zu erhöhen, wenn sie in Verbindung mit anderen Risikomanagementtechniken eingesetzt wird.

4. Neugewichtung eines Portfolios

Bei der Neugewichtung eines Portfolios werden seine Bestände geändert, um sie wieder auf ihre ursprüngliche Allokation von Vermögenswerten zurückzuführen. Es garantiert, dass das Risiko-Ertrags-Verhältnis des Portfolios im Einklang mit den Zielen und der Risikotoleranz des Anlegers bleibt.

Ein Rebalancing kann Anlegern dabei helfen, ihr bevorzugtes Risikoniveau beizubehalten und gleichzeitig angesichts der erheblichen Schwankungen der Bitcoin-Werte möglicherweise ihre Gewinne zu steigern. Zum Beispiel kann sich ein Anleger dafür entscheiden, einige Bitcoin zu verkaufen und mehr Ethereum zu kaufen, um sein Portfolio wieder auf die Zielallokation zu bringen, wenn sein Portfolio aufgrund von Marktschwankungen jetzt 60 % Bitcoin und 40 % Ethereum anstelle der ursprünglich beabsichtigten 50 % umfasst.

Die Verwendung eines zuverlässigen Krypto-Trackers zur Überwachung von Portfolioallokationen und -performance kann den Prozess des Rebalancings rationalisieren, Echtzeiteinblicke in die Verteilung von Vermögenswerten bieten und fundierte Entscheidungen bei Portfolioanpassungen erleichtern.

In regelmäßigen Abständen, wie auf monatlicher oder vierteljährlicher Basis, kann das Rebalancing auch als Reaktion auf bestimmte Ereignisse durchgeführt werden, wie z. B. eine bemerkenswerte Verschiebung des Wertes einer einzelnen Kryptowährung oder eine Änderung der Risikotoleranz oder der finanziellen Ziele des Anlegers.

5. Befehle, um nicht mehr zu verlieren
   Eine effektive Technik, die es Anlegern ermöglicht, alle oder einen Teil ihrer Vermögenswerte automatisch zu verkaufen, wenn der Preis eines bestimmten Vermögenswerts unter einen vordefinierten Schwellenwert fällt, ist eine Stop-Loss-Order. Anleger können ihr Vermögen vor großen Rückgängen schützen und ihre Verluste bei abrupten Marktabschwüngen minimieren, indem sie eine Stop-Loss-Order platzieren.

Wenn ein Anleger beispielsweise in einem Bärenmarkt Ethereum für 2.000 US-Dollar kauft und eine Stop-Loss-Order bei 1.800 US-Dollar platziert, werden seine Ethereum-Bestände sofort liquidiert, wenn der Preis auf oder unter 1.800 US-Dollar fällt.

Darüber hinaus können Anleger ihre Kryptowährungs-Assets mithilfe von Preisalarmen wie CoinStats-Warnungen überwachen. Diese Benachrichtigungen informieren die Anleger, wenn eine bestimmte Kryptowährungsinvestition einen bestimmten Preis erreicht oder sich erheblich bewegt oder wenn eine große Nachrichtenagentur aktuelle Nachrichten veröffentlicht, die den Markt beeinflussen könnten.

6. Schutz

Hedging ist eine Strategie, die verwendet wird, um das Vermögen eines Anlegers vor ungünstigen Marktveränderungen zu schützen. Dies wird erreicht, indem eine Position eingenommen wird, die das Risiko der ursprünglichen Investition ausgleicht.

Zum Beispiel kann man einen Bitcoin-Futures-Kontrakt shorten, um seine Bitcoin-Bestände zu schützen. Wenn der Kurs gefallen wäre, hätten die Erträge aus der Short-Position die Verluste aus der Investition aufgewogen. Eine andere Art der Absicherung besteht darin, Gewinne inmitten der Marktvolatilität durch die Einführung von Stablecoins zu sichern, die im Vergleich zu anderen Kryptowährungen einen konstanten Wert haben.

Bonus-Tipps zum effektiven Risikomanagement
Angesichts der Tatsache, dass wir die am weitesten verbreiteten Techniken für das Risikomanagement von Krypto-Portfolios entwickelt haben, wollen wir uns einige Tipps ansehen, die Anlegern helfen, das Beste aus Marktschwankungen herauszuholen.

Seien Sie vorsichtig
Bevor Anleger in eine Kryptowährung investieren, müssen sie umfangreiche Nachforschungen anstellen. Um fundierte Entscheidungen zu treffen, stellen Sie sicher, dass Sie Ihre eigenen Recherchen durchführen und das Team, die Technologie, die Anwendungsfälle und das Marktpotenzial bewerten.

Zum Beispiel ist es wichtig, den Hintergrund der Teammitglieder zu untersuchen, Tokenomics zu analysieren, die Sicherheit und Skalierbarkeit der Technologie zu bewerten, das Potenzial der Plattform zu messen, sowohl das DeFi-Ökosystem als auch das aktuelle Finanzökosystem auf den Kopf zu stellen, und die Größe des Gesamtmarktes zu bestimmen, bevor in ein neues DeFi-Projekt investiert wird.

Die Verwendung eines zuverlässigen Krypto-Trackers kann Echtzeit-Einblicke in die Performance Ihres Portfolios bieten und dabei helfen, fundierte Anlageentscheidungen inmitten des dynamischen Kryptowährungsmarktes zu treffen.

Bestimmen Sie Ihre Risikotoleranz
Einer der wichtigsten Aspekte des Portfoliomanagements ist die Bestimmung Ihrer Risikobereitschaft, bevor Sie Anlageentscheidungen treffen. Berücksichtigen Sie wichtige Elemente wie Ihren eigenen Anlagehorizont, Ihre finanziellen Ziele und Ihre Lebenssituation.

Die Priorisierung zuverlässigerer digitaler Vermögenswerte wie Bitcoin und Ethereum und die Annahme eines passiveren Anlageansatzes sind Best Practices für einen vorsichtigen Anleger mit einer geringen Risikotoleranz. Auf der anderen Seite können risikofreudige Unternehmen, die ehrgeizig sind und eine hohe Risikotoleranz haben, riskantere Investitionen tätigen, die zu größeren Gewinnen führen könnten, wie z. B. Small-Cap-Altcoins oder kürzlich gegründete Krypto-Unternehmen.

Bleiben Sie dran
Es erfordert erhebliche Anstrengungen, um über die neuesten Nachrichten, Ereignisse und Markttrends im Kryptowährungsbereich auf dem Laufenden zu bleiben, wenn Sie beabsichtigen, Ihr Portfolio aktiv zu verwalten.

Stellen Sie die Überwachung des Kryptowährungsmarktes und Ihrer Gesamtinvestition sicher, indem Sie seriöse und unvoreingenommene Nachrichtenquellen, Social-Media-Plattformen und Community-Foren abonnieren. Sie können darüber nachdenken, relevanten Telegram- und Discord-Gruppen beizutreten, Newsletter von zuverlässigen Quellen wie CoinStats, CoinDesk und Cointelegraph zu abonnieren und Experten und Influencern auf Twitter und LinkedIn zu folgen.

Machen Sie nur Investitionen, deren Verlust Sie sich leisten können
Die Investition in Kryptowährungsmärkte birgt immer das Risiko, einen Teil oder das gesamte Geld zu verlieren, da sie extrem volatil sein können. Stellen Sie sicher, dass Sie nicht mehr investieren, als Sie sich leisten können, zu verlieren, ohne Ihre Fähigkeit, über die Runden zu kommen, zu gefährden.

Wenn Sie zum ersten Mal in Kryptowährungen investieren, fangen Sie klein mit einem bescheidenen Betrag an, den Sie gerne riskieren, und erhöhen Sie Ihre Einsätze schrittweise, wenn Sie Vertrauen und Fachwissen erwerben.

Eine frühzeitige Ausstiegsstrategie kann dazu beitragen, Verluste zu reduzieren, wenn sich die Dinge nicht wie geplant entwickeln. Dies kann eine effektive Möglichkeit sein, Ihr Portfolio zu verwalten. Dies zeigt an, dass Sie den richtigen Zeitpunkt identifiziert haben, um in den Markt einzusteigen, einen Gewinn mitzunehmen und die Position zu schließen, wenn die Transaktion nicht funktioniert.

Seien Sie achtsam beim Einsatz von Hebeln
Indem Sie mehr Geld für Investitionen leihen können, kann der gehebelte Handel Ihre Renditen steigern, aber auch Ihre Verluste erhöhen. Der Einsatz von Hebelwirkung erfordert Vorsicht und ein gründliches Verständnis der damit verbundenen Gefahren.

Wenn Sie Vertrauen und Geschick in das Verfahren gewinnen, beginnen Sie mit einer geringeren Hebelwirkung und erhöhen Sie sie schrittweise. Beginnen Sie beispielsweise mit einem 2- oder 3-fachen Hebel, wenn Sie auf einer Margin-Plattform handeln, anstatt auf ein höheres Niveau zu gehen, was zu erheblichen Verlusten führen kann, wenn sich der Markt gegen Sie wendet. Denken Sie immer daran, dass mit einer größeren Hebelwirkung Gefahren verbunden sind, also setzen Sie die Hebelwirkung sorgfältig und nur mit Risikokapital ein, dessen Verlust Sie sich leisten können.

Zusammenfassung

Das Investieren in Kryptowährungen kann lohnend sein, erfordert aber auch viele Studien-, Vorbereitungs- und Risikomanagementtechniken. Sie können Ihre Gewinne steigern, Ihre Verluste reduzieren und ein stabiles Portfolio erstellen, das der Volatilität des Kryptowährungsmarktes standhalten kann, indem Sie diese Strategien und Vorschläge in die Praxis umsetzen.

Denken Sie daran, Ihr Vermögen zu diversifizieren, Ihre Risikotoleranz zu bewerten, Ihre Nachforschungen anzustellen, sich auf dem Laufenden zu halten, nur Geld zu investieren, dessen Verlust Sie sich leisten können, und Vorsicht walten zu lassen, wenn es um das Hebelrisiko geht. Diese Taktiken können Ihnen dabei helfen, sich in der Komplexität des Kryptowährungsmarktes zurechtzufinden und Ihre finanziellen Ziele zu erreichen, wenn sie mit Disziplin und Geduld gepaart sind.

Investieren Sie also Zeit in die Weiterbildung, konzentrieren Sie sich auf Ihre langfristigen Ziele und behalten Sie die dynamische Kryptowährungsszene genau im Auge. Wenn Sie Ihre Krypto-Investitionen richtig angehen und darüber nachdenken, können Sie sie profitabel und erfolgreich machen.